Conform StartupCafe: Banca Transilvania a reușit să atragă 500 de milioane de euro de pe piețele internaționale printr-o emisiune de obligațiuni. Aceasta a generat un interes masiv din partea investitorilor, registrul de ordine ajungând la aproape 2 miliarde de euro. Marja de randament a fost competitivă, situându-se la doar 0,45 puncte procentuale peste randamentul euroobligațiunilor emise de statul român cu maturitate similară.

Tranzacția a fost finalizată cu succes într-un context de piață volatil, marcat de o abordare selectivă din partea investitorilor față de noi emisiuni. Banca Transilvania a calibrat atent momentul lansării și a menținut un dialog constant cu investitorii internaționali, obținând astfel un rezultat remarcabil. Această operațiune consolidează poziția băncii ca un exemplu de performanță financiară și disciplină în gestionarea capitalului.

Aceasta este prima emisiune de obligațiuni subordonate realizată de Banca Transilvania pe piețele financiare internaționale. Operațiunea contribuie la obiectivul băncii de diversificare și optimizare a bazei de fonduri proprii și datorii eligibile. Cererea amplă și de calitate, venită din partea unei baze variate de investitori instituționali, confirmă încrederea pieței în profilul financiar, strategia și perspectivele de creștere ale Băncii Transilvania.

Peste 100 de investitori instituționali din 30 de țări au participat la această emisiune. Majoritatea investitorilor, 44% din cerere, au provenit din Europa, alături de investitori din Regatul Unit, Statele Unite ale Americii și Asia.

Registrul de ordine s-a remarcat prin dimensiunea sa, dar și prin calitatea și profunzimea sa. Cererea a fost susținută în principal de investitori de tip „real-money”, incluzând fonduri de investiții, fonduri de pensii, fonduri suverane și companii de asigurare. Au participat, de asemenea, bănci comerciale, private și instituții supranaționale. Diversitatea geografică și instituțională a investitorilor subliniază amploarea și profunzimea bazei internaționale de investitori a BT și atractivitatea băncii pentru investitori cu un orizont investițional pe termen lung.

Banca Transilvania capitalizează încrederea oferită de piețele internaționale. Banca a reușit să reducă nivelul de preț indicat inițial cu 0,35 puncte procentuale, atingând un nivel similar cu emisiuni recente de astfel de instrumente în geografii considerate mai stabile.

Consolidarea capacității de finanțare

„Capitalul este combustibilul creșterii în economie. Prin această emisiune de obligațiuni ne consolidăm capacitatea de a finanța proiectele de viitor ale României, companiile și populația, având în același timp indicatori de capital solizi și un profil financiar prudent. Mulțumim investitorilor pentru interes și pentru susținerea strategiei BT, construită pe performanță, responsabilitate și planuri pe termen lung”, a declarat Omer Tetik, Director General, Banca Transilvania.

Obligațiunile subordonate au fost emise cu un randament de 6,216% și un cupon fix de 6,122% pe an. Maturitatea acestora este în anul 2037, cu posibilitatea de răscumpărare începând cu anul 2032. Emisiunea este listată la Bursa de Valori din Dublin (Euronext Dublin).

Echipele implicate în succesul emisiunii

Vânzarea obligațiunilor a fost coordonată de băncile de investiții Goldman Sachs Bank Europe SE, ING Bank N.V., J.P. Morgan SE, Citigroup Global Markets Europe AG și BT Capital Partners. Ca intermediar, BT Capital Partners, compania de brokeraj a Grupului Banca Transilvania, a coordonat cererea investitorilor din piața locală și de la instituțiile financiare internaționale. Emisiunea de obligațiuni a beneficiat de expertiza juridică a firmelor de avocatură Filip & Company, Freshfields Bruckhaus Deringer LLP, Clifford Chance Badea și Clifford Chance LLP. Deloitte Audit SRL a fost auditorul financiar, iar KPMG Tax SRL, consultantul fiscal.

BT, lider activ pe piețele de capital

De la începutul anului 2023, Banca Transilvania a lansat opt emisiuni de obligațiuni, prin care a atras aproximativ 4,5 miliarde de euro de pe piețele de capital. Această activitate consolidează poziția băncii ca principal emitent bancar din România și unul dintre cei mai activi emitenți financiari din Europa Centrală și de Est.

Sursa: StartupCafe